Analiza poziției de lichiditate utilizând rapoartele financiare

Veți găsi tot ce aveți nevoie pentru analiza ratei de lichiditate în bilanțul companiei. Lichiditatea are legătură cu activele și pasivele unei firme. În special, lichiditatea analizează dacă o firmă poate sau nu poate plăti datoriile curente cu activele curente.

  • 01 - Primii pași

    Bilanț. Rosemary C. Peavler

    Iată bilanțul pe care îl vom folosi ca exemplu. Puteți vedea că există date de doi ani pentru această companie ipotetică. Acest lucru se datorează faptului că analiza raportului este doar un instrument bun dacă putem compara rapoartele pe care le calculează fie pentru datele unui alt an fie pentru mediile din industrie.

    Înainte de a utiliza datele din bilanț pentru a calcula rapoartele actuale și rapide și capitalul net de lucru în timp ce explicăm fiecare și ce înseamnă schimbarea lor de la an la an. Puteți replica rezultatele pentru propria firmă.

  • 02 - Calculați raportul curent al companiei

    Calcularea și analiza raportului actual. Rosemary C. Peavler

    Primul pas în analiza lichidității este de a calcula raportul actual al companiei. Raportul actual indică de câte ori firma își poate plăti datoria curentă pe baza activelor sale.

    Formula este următoarea: Rata curentă = active curente / pasive curente . În bilanț, puteți vedea numerele evidențiate. Acestea sunt cele pe care le folosiți pentru calcul. Pentru anul 2008, calculul ar fi următorul:

    Raportul curent = $ 708 / $ 540 = 1.311 X

    Aceasta înseamnă că firma își poate îndeplini obligațiile actuale (pe termen scurt) de îndatorare de 1.311 ori. Pentru a rămâne solvabilă, firma trebuie să aibă o rată actuală de cel puțin 1,0 X, ceea ce înseamnă că poate îndeplini exact obligațiile actuale ale datoriei. Deci, această firmă este solvabilă.

    În acest caz, însă, firma este puțin mai lichidă decât asta. Poate să-și îndeplinească obligațiile actuale de datorie și să rămână puțin. Dacă calculați rata actuală pentru anul 2007, veți observa că rata actuală a fost de 1.182 X. Astfel, compania și-a îmbunătățit lichiditatea în 2008, ceea ce este bun, deoarece este un lucru bun, deoarece funcționează cu o lichiditate relativ scăzută.

  • 03 - Calculați raportul rapid al firmei sau testul acid

    Analiza rapoartelor rapide. Rosemary C. Peavler

    Al doilea pas în analiza lichidității este de a calcula raportul rapid al companiei sau testul acid . Raportul rapid este un test mai riguros al lichidității decât raportul actual. Se analizează cât de bine poate să-și îndeplinească obligațiile pe termen scurt ale companiei, fără a trebui să vândă vreun inventar pentru a face acest lucru.

    Inventarul este cel mai puțin lichid din toate activele curente, deoarece trebuie să găsiți un cumpărător pentru inventarul dvs. Găsirea unui cumpărător, mai ales într-o economie lentă, nu este întotdeauna posibilă. Prin urmare, firmele doresc să-și poată îndeplini obligațiile de îndatorare pe termen scurt fără a trebui să se bazeze pe vânzarea inventarului.

    Formula este următoarea: Rapid Ratio = Active curente-Inventar / Pasive curente . În bilanț, puteți vedea numerele evidențiate. Acestea sunt cele pe care le folosiți pentru calcul. Pentru anul 2008, calculul ar fi următorul:

    Raportare rapidă = 708 dolari - 422 dolari / 540 dolari x 0,529 puncte

    Aceasta înseamnă că firma nu își poate îndeplini obligațiile de datorie curente (pe termen scurt) fără a vinde inventar, deoarece raportul rapid este de 0,529 X, care este mai mic de 1,0 X. Pentru a rămâne solvabil și a plăti datoriile pe termen scurt fără a vinde inventarul, raportul rapid trebuie să fie de cel puțin 1,0 X, ceea ce nu este.

    În acest caz, însă, firma va trebui să vândă inventarul pentru a-și plăti datoria pe termen scurt. Dacă calculați rata rapidă pentru anul 2007, veți vedea că aceasta a fost de 0.458 X. Deci, compania și-a îmbunătățit lichiditatea până în 2008, ceea ce este bun, deoarece este o operațiune cu o lichiditate relativ scăzută. Trebuie să-și îmbunătățească raportul rapid la peste 1.0 X, astfel încât nu va trebui să vândă stocuri pentru a-și îndeplini obligațiile de îndatorare pe termen scurt.

  • 04 - Calcularea capitalului net de lucru al companiei

    Calcularea și analiza capitalului de lucru net. Rosemary C. Peavler

    Capitalul net de lucru al unei societăți este diferența dintre activele curente și datoriile curente:

    Capital de lucru net = Active curente - Datorii curente

    Pentru 2008, capitalul circulant net al acestei societăți ar fi:

    708 dolari - 540 = 168 dolari

    Din acest calcul, știți deja că aveți capital de lucru net pozitiv cu care să plătiți datoriile pe termen scurt înainte de a calcula chiar și raportul actual. Ar trebui să puteți vedea relația dintre capitalul de lucru net al companiei și raportul actual.

    Pentru 2007, capitalul net de lucru al companiei a fost de 99 USD, astfel încât poziția sa netă de capital de lucru și, prin urmare, poziția sa de lichiditate sa îmbunătățit din 2007 până în 2008.

  • 05 - Rezumatul analizei noastre de lichiditate

    Rezumatul analizei de lichiditate. Rosemary C. Peavler

    În acest tutorial, am analizat raportul actual al firmei, rata rapidă și capitalul net de lucru. Acestea sunt componentele cheie ale unei analize simple de lichiditate pentru o firmă de afaceri. O analiză mai complexă a lichidităților și numerarului poate fi făcută pentru companii, însă această analiză simplă de lichiditate vă va face să începeți.

    Să aruncăm o privire la acest rezumat. Această companie și-a îmbunătățit poziția de lichiditate în perioada 2007-2008, după cum arată toate cele trei valori pe care le-am analizat. Rata actuală și pozițiile nete de capital de lucru s-au îmbunătățit. Raportul rapid indică faptul că societatea trebuie să vândă încă stocuri pentru a-și îndeplini obligațiile curente de datorie, însă raportul rapid se îmbunătățește.

    Pentru a analiza cu adevărat această firmă, trebuie să analizăm datele pentru industria în care se află această firmă. Este bine că avem date de doi ani pentru firmă, deoarece putem vedea tendința în raporturi. Cu toate acestea, trebuie să comparăm și raporturile firmei cu industria.